Štátne „dlhopisy pre ľudí“ sú tu. Od pondelka 3. marca majú Slováci možnosť investovať do štátnych dlhopisov určených pre bežných občanov. Predaj prebieha výlučne cez vybrané banky a záujemcovia majú na nákup čas do konca marca. Minister financií Ladislav Kamenický (Smer-SD) bol medzi prvými, ktorí si dlhopis zakúpili, pričom celý proces označil za mimoriadne rýchly a jednoduchý.
Dlhopisy ponúkajú bezpečnú formu investovania, pričom výnosy sú garantované štátom. Podľa ministra je dôležité, aby si každý záujemca zvážil, koľko voľných financií chce investovať, a zároveň si ponechal určitú rezervu. „Ak má úspory, ktoré by chcel zhodnotiť lepšie ako doteraz, je tu samozrejme táto možnosť,“ vysvetlil.
Výnosy štátnych dlhopisov sú síce nižšie ako pri niektorých iných investičných možnostiach, no na druhej strane sú podstatne bezpečnejšie. „Dlhopisy pre ľudí sú garantované štátom, ich výnos je garantovaný štátom, a preto je to oveľa bezpečnejšia investícia. Samozrejme, čím je bezpečnejšia, tým je ten výnos nižší. Ale musím povedať, že ja mám termínovaný vklad a dnes si kúpim dlhopis, na ktorom budem mať asi dvakrát vyšší výnos, ako som mal doteraz,“ uviedol Kamenický.
„Kúpil som si jeden aj druhý dlhopis, v rovnakej výške. Prebehlo to veľmi rýchlo, sám som bol prekvapený. Dokonca ja som ešte ako ústavný činiteľ a minister musel vypĺňať jeden dotazník navyše, čo bežní ľudia nemusia. Napriek tomu to trvalo možno tri – štyri minútky. Nedostal som ani papier, ale videl som to priamo v internetbankingu, kde mi to nabehlo. Myslím si, že ten proces je taký rýchly, že ľudia ocenia, že vedia nadobudnúť tento dlhopis veľmi rýchlo,“ zhodnotil Kamenický, ktorý si prišiel dlhopisy kúpiť do pobočky Slovenskej sporiteľne.
Hoci cieľom dlhopisov nie je priamo poraziť infláciu, môžu pomôcť zmierniť jej negatívne dopady na úspory. Minister pripomenul, že minuloročná inflácia na úrovni 2,8 % bola nižšia ako výnosy dlhopisov, tento rok sa však očakáva inflácia okolo 4 %.
Dôležitou informáciou je, že dlhopisy je možné kúpiť iba v pobočkách piatich bánk, ktoré majú dohodu so štátom: ČSOB, Slovenská sporiteľňa, Tatra banka, UniCredit Bank a Všeobecná úverová banka. Kamenický tiež varoval pred podvodníkmi. „Žiadni podomoví predajcovia, žiadni sprostredkovatelia čohokoľvek nemôžu predávať dlhopisy. Dlhopis pre ľudí si viete kúpiť len v piatich bankách, ktoré sme uviedli, na ich pobočkách. Tých pobočiek sú desiatky, dokonca až stovky, takže na týchto miestach si budete vedieť bezpečne zakúpiť dlhopis.“
Štát plánuje tento rok iba jednu emisiu dlhopisov v celkovej hodnote 400 miliónov eur, pričom suma sa môže zvýšiť o ďalších 100 miliónov. Ak bude projekt úspešný, ministerstvo financií ho chce zopakovať aj v budúcom roku.
Ďalšie kalkulačky
Na výber sú dva druhy dlhopisov: Investor s dvojročnou splatnosťou a výnosom 3 % a Patriot so štvorročnou splatnosťou a výnosom 3,3 %. Výnosy sú čisté, bez zrážkových daní a poplatkov. Minimálna investícia je 1 000 eur a po ukončení prvotného predaja bude možné s dlhopismi obchodovať na burze.
„Dlhopisy pre ľudí sú určené na to, aby ľudia zhodnotili svoje úspory lepšie, ako doteraz,“ dodal minister.
Pre občanov ide o atraktívnu možnosť, ako bezpečne zhodnotiť svoje úspory, pričom garancia štátu poskytuje istotu aj v neistých ekonomických časoch. Kupovať štátne dlhopisy sa však neoplatí každému.
Ak preferujete istotu pred vysokým výnosom a nechcete riskovať straty, štátne dlhopisy sú ideálnou voľbou. Sú garantované štátom, čo znamená, že je takmer nulová šanca, že o svoje peniaze prídete.
Ak máte voľné financie, ktoré aktuálne nepotrebujete, a nechcete ich nechať ležať na bežnom účte s minimálnym úročením, dlhopisy vám ponúknu lepší výnos ako klasické sporiace produkty.
Úročenie dvojročného dlhopisu (3 %) a štvorročného dlhopisu (3,3 %) je vyššie ako pri väčšine termínovaných vkladov v bankách. Ak ste doteraz využívali termínované vklady, môžete si zlepšiť výnos bez straty bezpečnosti.
Ak viete, že budete peniaze potrebovať o dva alebo štyri roky – napríklad na kúpu auta, rekonštrukciu bytu alebo dovolenku – štátne dlhopisy vám zabezpečia stabilný výnos bez veľkých rizík.
Aj keď dlhopisy infláciu úplne neporazia, pomôžu zmierniť jej vplyv. Minuloročná inflácia bola na úrovni 2,8 %, takže výnosy dlhopisov ju prekonávajú. Tento rok sa očakáva inflácia okolo 4 %, takže pri štvorročnom dlhopise sa k nej výnosy aspoň približujú.
Komu sa investícia neoplatí?
Dlhopisy majú viazanosť dva alebo štyri roky. Ak si nie ste istí, či budete peniaze potrebovať skôr, môže byť pre vás lepšie zvoliť flexibilnejší produkt, napríklad sporiaci účet. Dlhopisy sa neskôr budú dať obchodovať na burze, ale nemusí sa to finančne oplatiť.
Ak očakávate nadpriemerné výnosy, dlhopisy pre vás nie sú správna voľba. Investície do akcií, ETF fondov alebo nehnuteľností môžu ponúknuť vyššie zhodnotenie, no sú spojené s väčším rizikom.
Ak sa inflácia udrží na vyšších hodnotách (okolo 4 % a viac), výnosy dlhopisov ju nedokážu dlhodobo prekonať. Ak je vaším cieľom uchovať hodnotu peňazí na 10 – 20 rokov, vhodnejšie môžu byť iné investície.
Minimálna investícia do štátnych dlhopisov je 1 000 eur. Ak nemáte k dispozícii takúto sumu alebo chcete investovať menšie čiastky, budete musieť zvoliť iný produkt, napríklad podielové fondy alebo ETF.
Ivana Sladkovská
Rozšírená verzia kalkulačky
Ďalšie kalkulačky
Najčítanejšie články
